Szczegóły

w art. 27 ust. 1 pkt 2 wyrazy „kraje o wysokim produkcie narodowym brutto” zastępuje się wyrazami „kraje o wysokim dochodzie narodowym brutto”;

2.      w art. 35 ust. 1 otrzymuje brzmienie:

„1. Celem inwestycyjnym Subfunduszu jest wzrost wartości Aktywów Subfunduszu w wyniku wzrostu wartości lokat. Realizując cel inwestycyjny, Subfundusz dokonuje lokat w instrumenty finansowe zapewniające ekspozycję na akcje spółek i indeksy akcji tzw. rynków wschodzących (emerging markets), obejmujących kraje:
1) ujęte w indeksie MSCI Emerging Markets, ustalanym i publikowanym przez Morgan Stanley Capital International Inc. lub,
2) sklasyfikowane przez Bank Światowy jako kraje o niższym średnim oraz wyższym średnim dochodzie narodowym brutto na mieszkańca (Gross National Income per capita).”;

3.      w art. 37:

a) skreśla się ust. 1 i 2,
b) w ust. 3 zdanie wstępne skreśla się wyraz „pozostałe”,
c) w ust. 3 po pkt 6 dodaje się pkt 7 w brzmieniu:
     „7. tytuły uczestnictwa Funduszy Zagranicznych oraz tytuły uczestnictwa emitowane przez instytucje wspólnego inwestowania mające siedzibę za granicą, jeżeli:
      a) instytucje te oferują publicznie tytuły uczestnictwa i umarzają je na żądanie uczestnika,
      b) instytucje te podlegają nadzorowi właściwego organu nadzoru nad rynkiem finansowym lub kapitałowym państwa członkowskiego lub państwa należącego do OECD oraz zapewniona jest, na zasadzie wzajemności, współpraca Komisji z tymi organami,
      c) ochrona posiadaczy tytułów uczestnictwa tych instytucji jest taka sama jak posiadaczy jednostek uczestnictwa funduszy inwestycyjnych otwartych, w szczególności instytucje te stosują ograniczenia inwestycyjne co najmniej takie jak Subfundusz,
      d) instytucje te są obowiązane do sporządzania roczny i półrocznych sprawozdań finansowych –
pod warunkiem, że nie więcej niż 10% wartości aktywów tych podmiotów może być, zgodnie z ich statutem lub regulaminem, zainwestowane łącznie w tytuły uczestnictwa innych Funduszy Zagranicznych i instytucji wspólnego inwestowania.”,
d) w ust. 15 pkt 3 otrzymuje brzmienie:
      „3) transakcja pozwala uzyskać syntetyczną ekspozycję na zmiany kursów akcji spółki lub portfela akcji ekwiwalentną lub bardzo zbliżoną do wynikającej z bezpośredniego zakupu lub sprzedaży akcji spółki, portfela akcji lub tytułów uczestnictwa Funduszy Zagranicznych i instytucji wspólnego inwestowania będących przedmiotem lokat Subfunduszu,”.

4.      w art. 38:

a) ust. 1 otrzymuje brzmienie:
          „1. Tytuły uczestnictwa Funduszy Zagranicznych oraz tytuły uczestnictwa emitowane przez instytucje wspólnego inwestowania mające siedzibę za granicą, których polityka inwestycyjna zakłada lokowanie nie mniej niż 50% wartości ich aktywów w udziałowe instrumenty finansowe emitowane przez podmioty mające siedzibę lub prowadzące przeważającą część swojej działalności w krajach uznawanych za tzw. rynki wschodzące (emerging markets), tytuły uczestnictwa Funduszy Zagranicznych i instytucji wspólnego inwestowania, które odzwierciedlają indeksy akcji rynków wschodzących oraz udziałowe instrumenty finansowe obejmujące akcje, prawa do akcji, prawa poboru, warranty suksrypcyjnej i kwity depozytowej emitowane przez podmioty mające siedzibę lub prowadzące przeważającą część swojej działalności w krajach uznawanych za tzw. rynki wschodzące, określonych zgodnie z art. 35 ust. 1, stanowią od 70% do 100% Wartości Aktywów Netto Subfunduszu.”,
b) po ust. 1 dodaje się ust. 11 – 16 w brzmieniu:
     „11. W celu zapewnienia sprawnego zarządzania portfelem inwestycyjnym Subfunduszu oraz na warunkach określonych w art. 37 ust. 15, Subfundusz przewiduje możliwość częściowego lub całkowitego zastąpienia lokat, o których mowa w ust. 1 instrumentami pochodnymi, w tym niewystandaryzowanymi instrumentami pochodnymi, dla których bazę stanowią akcje lub indeksy akcji rynków wschodzących.
       12. W zakresie, w jakim Aktywa Subfunduszu nie są zainwestowane w kategorie lokat określone w ust. 1-11, Fundusz inwestuje Aktywa Subfunduszu w pozostałe kategorie lokat przewidziane w art. 37 ust. 3.
       13. Fundusz jest obowiązany ustalać w każdym Dniu Wyceny Aktywów Subfunduszu wartość pozycji w instrumencie bazowym dla danego instrumentu pochodnego w ten sposób, że od wartości pozycji długich w instrumencie bazowym wynikających z instrumentu pochodnego odejmuje wartość zajmowanych pozycji krótkich w tym samym instrumencie bazowym, wynikających z takiego samego instrumentu pochodnego.
        14. Wartość pozycji w instrumencie bazowym dla danego instrumentu pochodnego wyznacza się w następujący sposób:
         1) w przypadku kontraktów terminowych notowanych na rynkach regulowanych lub Rynkach Zorganizowanych określonych w art. 37 ust. 10 jako iloczyn mnożnika zgodnie ze standardem danego kontraktu oraz kursu danego kontraktu terminowego,
         2) w przypadku kontraktów terminowych typu forward według wartości nominalnej, 
         3) w przypadku opcji jako iloczyn wartości nominalnej transakcji i prawdopodobieństwa realizacji opcji, z zastrzeżeniem postanowień par. 8 ust. 2 Rozporządzenia Ministra Finansów z dnia 20 stycznia 2009 roku w sprawie zawierania przez fundusz inwestycyjny otwarty umów, których przedmiotem są instrumenty pochodne, w tym niewystandaryzowane instrumenty pochodne (Dz.U. Nr 17, poz. 87).
       15. Suma wartości ryzyka kontrahenta wynikającego z zawartych umów, których przedmiotem są niewystandaryzowane instrumenty pochodne oraz wartości bezwzględnych pozycji wyznaczonych w sposób określony w ust. 13 w odniesieniu do każdego z instrumentów pochodnych, nie może przekroczyć wartości aktywów netto Subfunduszu.
        16. Suma wartości lokat Subfunduszu, o których mowa w art. 37 ust. 3 oraz wartości ustalonej zgodnie z ust. 15 nie może przekroczyć 200% wartości aktywów netto Subfunduszu.”
c) ust. 10 otrzymuje brzmienie:
„10. Łączna wartość lokat w tytuły uczestnictwa instytucji wspólnego inwestowania inne niż tytuły uczestnictwa Funduszy Zagranicznych nie może przewyższać 30% wartości Aktywów Subfunduszu.”

Powyższe zmiany statutu Funduszu wchodzą w życie w terminie 3 miesięcy od dnia ogłoszenia, tj. w dniu 21 czerwca 2011 r.